Stillwater нужны деньги

Всего Stillwater Mining выпускает облигации на сумму 165 млн долл . Причем первичным покупателям компания предоставит опцион на приобретение дополнительных бумаг на 16,5 млн долл . Срок обращения облигаций — до 2028 г. Cтавка была определена в пятницу в 1,875%. Покупателями бумаг могут стать только квалифицированные инвесторы.

Облигации могут быть конвертированы в акции, отмечается в сообщении Stillwater. На бумаги на сумму 1000 долл будет выдаваться примерно 42,5 акции. Средства, привлеченные от размещения облигаций, Stillwater Mining намерена использовать на рефинансирование долга. Размещение облигаций планируется завершить до 12 марта.

Представитель “Норникеля” лишь отметил, что компания воспользовалась преимущественным правом выкупа бумаг Stillwater. “Норникель” решил выкупить облигации, чтобы его доля не размылась ниже контрольной после конвертации облигаций в акции, считает аналитик UBS Алексей Морозов.

“Норникель” купил контрольный пакет акций Stillwater в 2002 г., сейчас у него 54% акций. Целью покупки было гарантировать стабильное поступление палладия на рынок и укрепить доверие клиентов к палладию. В 2007 г. Stillwater добыла 537 500 унций платины и палладия, при этом получила убыток в 14,3 млн долл . Выручка — 619,2 млн долл . Капитализация — 1,89 млн долл . Несмотря на убыток, Stillwater важна для “Норникеля” ради контроля за американским рынком палладия, говорит Морозов (Stillwater — единственный производитель этого металла в США). А 80 млн долл для “Норникеля” — незначительная сумма, отмечает он.

Юлия ФЕДОРИНОВА